I förra veckan chattade Danske Banks sparekonom Maria Landeborn och familjeekonom Jennie Sandén om allt ifrån hur börsen kommer gå i år till hur man delar jämställt på sina boendekostnader. Här har vi samlar ett urval av alla de frågor som kom in under chatten.
Fråga: Jag kommer snart att få ett ganska stort arv som jag inte kommer att behöva använda de närmaste 5 eller 10 åren. Hur tycker du jag ska förvalta det?
Svar: Hej Eva! Det finns flera parametrar som spelar roll. Förutom din sparhorisont så behöver du även fundera på hur hög risk du är villig att ta (dvs hur mycket sparandet kan tillåtas variera i värde) samt vad planen är att du ska göra med pengarna om 5-10 år. En del av kapitalet bör du placera på börsen eftersom det inte växer på sparkontot, utan urholkas i värde av inflationen. Om du bokar ett möte med en rådgivare så kan du få hjälp utifrån din specifika situation. Mvh, Maria
Fråga: Bör jag investera mer nu när börsen har gått ner, eftersom det är billigare? Min sparhorisont är minst 15 år.
Svar: Hej Patrik! Jag tycker inte att man ska göra stora förändringar i sparandet baserat på hur börsen går. Men med det sagt, med en så lång sparhorisont som du har så kan det absolut vara en idé att öka sparandet något när börsen går ner. Mvh, Maria
Fråga: Äkta makar. En har arbetat deltid flera år. Kan man föra över pensionsandel från den part som arbetat heltid alltid till den som förvärvsarbetat deltid?
Svar: Hej, Detta är en viktig fråga. Man kan föra över premiepensionsrätten till sin partner som har arbetat eller arbetar deltid. På detta sätt kan en del av din pension kompenseras. //Jennie
Fråga: Hur lång tid tror du det kan ta innan börsen går upp på samma nivå som den låg på i december 2021?
Svar: Hej Patrik! Det är omöjligt att veta exakt när den bottnar, men det som talar emot att vi står inför ett större börsras är att risken för en lågkonjunktur är låg. Tillväxten är god, bolagen är mycket lönsamma och balansräkningarna är starka. Vi bedömer att börsen kommer att stå högre när det här året är slut, men i närtid skulle oro kring penningpolitik, inflation och räntor kunna göra att det blir lite större kursrörelser. Mvh, Maria
Fråga: Hur mycket av lånet tycker du att man ska binda om man har maxbelånat sin lägenhet och idag har allt rörligt?
Svar: Hej, Det beror mycket på hur din ekonomi ser ut. Ju mindre utrymme du har för ökade kostnader desto bättre är det att binda sina lån och då ha tryggheten om vad lånen kostar varje månad. Vår ränteprognos visar att de bundna räntorna är på väg upp, så det kan vara läge att redan nu binda hela eller delar av ditt lån.// Jennie
Fråga: Hur ser ni på effekten utav konflikten mellan Ryssland och Ukraina?
Svar: Hej! Normalt sett brukar man inte ta direkt hänsyn till geopolitiska konflikter när man utformar en investeringsstrategi, och marknaden tenderar att inte bry sig så mycket om den typen av orosmoln. Först om det börjar bli sannolikt att t ex ett krig bryter ut kan det börja få större effekter. I fallet med Ryssland-Ukraina är en potentiell konsekvens att energipriserna stiger ytterligare ifall Ryssland stryper gasleveranserna till Europa. Det skulle vara negativt för tillväxten eftersom det slår direkt mot människors ekonomi. Mvh, Maria
Fråga: Hur ska man agera som småsparare med fonder? Det har byggts upp, nu rasar det. Vissa fonder hade jag behövt ta av under de närmsta 1-2 åren.
Svar: Hej Marlene! Det som händer på börsen nu är helt normalt och ras på 10-15 procent brukar inträffa någon gång per år. Pengar du ska använda inom 1-3 år ska du därför inte ha på börsen just av den anledningen – kursörelserna kan vara väldigt stora på kort sikt. I värsta fall inträffar en nedgång precis när du behöver kapitalet. Se över ditt sparande och ta ut pengar du är beroende av från börsen. Låt resten stå kvar trots att det svänger – på lång sikt har börsen alltid varit en bra placering historiskt. Mvh, Maria
Fråga: Hur ska jag tänka vid uttag på vanligt fondkonton med 30% skatt? Har sparat länge och om några år pensionär. Vinsten är ju mycket hög sparat länge.
Svar: Hej Carina, min bästa rekommendation är att du får hjälp av din rådgivare att göra en uttagsplan inför att du går i pension. På detta sätt kan du med det kapital du inte behöver på längre sikt, fortsatt ha det investerat och få en plan för din totala ekonomi när du går i pension så att du har tryggheten att leva det liv som du vill framöver. //Jennie
Fråga: Höjer fed räntan?
Svar: Hej! Ja det lär de göra, förmodligen med start i mars. På räntemarknaden räknar man med 4-5 höjningar i år och det är i linje med vår prognos också. Det är det viktigaste skälet till att räntorna stigit och börsen varit orolig i början av året. Mvh, Maria
Fråga: Hur ser ni på investering i kina fonder?
Svar: Hej! Vi har en neutral syn på Kina och tillväxtmarknader på 1 års sikt. Medan ett globalt index steg mer än 20 procent 2021, så backade Kina med över 20 procent. En kombination av regleringar, minskade stimulanser och nolltolerans mot covid-19 låg bakom den svaga utvecklingen. På lång sikt tror vi dock fortfarande att tillväxtmarknaderna är intressanta att investera i. Mvh, Maria
Fråga: Hej! Jag har ca 1 miljon att investera på lång sikt. Är det bättre att amortera av på bostadslånet eller placera i aktier o fonder nu och på sikt? Tack!
Svar: Hej Carro, Utan att veta vad du menar med ”på sikt” eller hur din belåningsgrad ser ut, skulle jag fundera på att göra både och. Placerar du på längre sikt, dvs 2 år eller längre, är det att rekommendera att du investerar i fonder och inte allt på en gång. Gör några insättningar löpande så får du ett bättre ingångsvärde på sikt. Amortering är alltid bra, speciellt om du är högre belånad. //Jennie
Fråga: Är aktiefonder fortfarande de bästa? Räntan är fortfarande låg så hur ser du på räntefonder?
Svar: Hej! För sparande på lång sikt är aktiefonder ett bättre val. Över längre tidsperioder har avkastningen på börsen varit 7-10 procent beroende på vilken period du tittar på. Både sparkonto och räntefonder har en väldigt låg förväntad avkastning (kring noll) på grund av det låga ränteläget. Sparar du på kort sikt (1-3 år) så ska du dock ha större delen av ditt kapital på konto eller i räntefondre ändå, eftersom risken på börsen är för hög. Mvh, Maria
Fråga: Vilka marknader tror du mest på? Europa, USA, Asien?
Svar: Hej! I grund och botten är det viktigt att ha en global portfölj, titta gärna på hur MSCI AC World är uppbyggt. När du har en grund med bra riskspridning kan du justera vikten i olika regioner lite beroende på utsikterna. Vi har haft lite extra USA i våra strategier en tid, men det kan vara bra att känna till att den amerikanska marknaden är relativt räntekänslig på grund av den höga andelen tillväxtbolag. Mvh, Maria
Fråga: Hur tror ni prognosen för kommande år (t.o.m. 2025) kommer se ut gällande bolåneräntor? Kan man sitta lugnt i båten med rörlig ränta eller bör man binda snarast?
Svar: Hej William, vår ränteprognos visar att de långa räntorna är på uppåtgående och det kan vi se av att många banker har höjt sina bundna räntor senaste månaden. Om du har behov av att ha en trygghet och veta dina ränteutgifter varje månad, skulle jag binda delar av lånet redan nu.//Jennie
Fråga: Hur tycker du man ska förhålla sig till det spända läget i Östeuropa?
Svar: Hej Gunnar! Givetvis finns en risk för en upptrappad konflikt som kan få konsekvenser för vårt sparande och våra plånböcker. Ökar risken för en allvarlig konflikt så kan börsen påverkas negativt. Även om det inte blir krig, så kan påtryckningar som t ex att Ryssland slutar leverera gas till Europa göra att energipriset stiger. Det känns direkt i plånboken via elräkningen och när vi tankar/laddar bilen. Vad gäller sparandet tycker jag ändå inte att man ska göra något särskilt. Det finns alltid orosmoln, men på lång sikt brukar de visa sig ha väldigt liten betydelse för slutavkastningen. Mvh, Maria
Fråga: Ska man sitta lugnt i båten, behöver kanske inte pengarna i närtid? Kommer ni att höja bankränta? Alternativ??
Svar: Hej! Om du sparar på lång sikt, sitt lugnt i båten. Att försöka tajma marknaden är svårt (eller omöjligt!) och brukar göra mer skada än nytta. Om du vill sänka risken lite kan du byta ut en del aktiefonder mot räntefonder. Det finns t ex företagsobligationsfonder som kan ge lite högre avkastning än en vanlig obligationsfond, dock även till en lite högre risk. Mvh, Maria
Fråga: Ska jag sluta köpa mera fonder varje månad o låta det som är vara?
Svar: Hej Emma! Fortsätta absolut att spara om du är långsiktig! Hela poängen med månadssparande är att du köper billigare i perioder när det går ner. Nu i januari köpte du t ex billigare än i december och fick fler fondandelar för dina pengar. Förr eller senare vänder det upp, och då ökar kapitalet i värde. Mvh, Maria
Fråga: Jag har en slant som jag sparar mot ca 0.5 % ränta sen några år. Nu stiger sannolikt inflationen och börsen vet man inte var den tar vägen. Vad skall jag göra?
Svar: Hej Leif! Om du sparar långsiktigt och kan avvara pengarna i mer än tre år, så tycker jag att du ska placera en del av pengarna på börsen istället. 0,5 procent i ränta har länge varit lägre än inflationen, vilket betyder att du får mindre för dina pengar idag än när du satte undan dem. I längden blir det förödande att spara i något som ger en negativ avkastning. Att spara i aktier är faktiskt ett bra inflationsskydd på lång sikt eftersom bolagens intäkter och vinster ökar med inflationen. Det kräver dock som sagt att du är långsiktig. Mvh, Maria
Fråga: Vad ska man välja för fond till en 2åring månadssparande att ge bort på 18-årsdagen?
Svar: Hej, vi rekommenderar att du sparar på ett Investeringssparkonto och väljer en bred blandfond alt en fond-i fond med fokus på aktier. Detta eftersom placeringshorisonten är så lång. //Jennie
Fråga: Har mina sparpengar 100% i aktiefonder. Sparhorisont 3-20+ år. Borde jag lägga över viss del i räntefonder? Hur stor andel?
Svar: Hej! En sparhorisont på 3-20 år är ett väldigt stort spann. Förslagsvis delar du upp sparandet i flera delar istället. En del som du behöver om säg 3-5 år med låg risk (mindre aktier), en som du ska ha om 5-10 år (med mer aktier) och en del som du kan avvara i 10+ år (med mycket/allt i aktier). Då blir det enklare att välja rätt risk för de olika delarna av sparandet. Mvh, Maria
Fråga: Är det en god idé att flytta sina pengar från t. ex. Horisont balanserad och Horisont pension 2040 till sitt vanliga privatkonto om börsen går ner dramatiskt?
Svar: Hej Stefan! Nej, det är ingen god idé tycker jag. Att känna oro när börsen går ner är helt naturligt. Att agera på den oron brukar tyvärr göra mer skada än nytta. Instinktivt vill vi sälja i panik när det faller, vilket kan sluta med att du säljer nära botten. Sedan vågar vi oftast inte köpa tillbaka våra fonder och aktier förrän orosmolnen skingrats och börsen redan står högre igen. Det vi allt som oftast lyckas med är att urholka avkastningen, inte höja den. Alltså, ta det lugnt om du sparar långsiktigt! 🙂 Mvh, Maria
Fråga: Vad är er prognos från nuläget, kommer det att ske en vändning på börsen om igen eller förväntas ytterligare nedgång?
Svar: Hej! Vi bedömer inte att vi står inför något stort börsras. Ekonomin är i gott skick, räntorna är fortfarande låga och majoriteten av börsbolagen mår väldigt bra. Den här typen av svängningar på 10-15 procent är helt normalt och brukar i genomsnitt inträffa en gång per år. Exakt när vändningen kommer är dock svårt att säga. Mvh, Maria
Fråga: Sambo på prov, ungdomar. Hur mycket ska den betala som flyttar in i flick- / pojkväns brf utan att köpa in sig? Månadsavg, ränta, slitage, el, försäkring mm.
Svar: Hej, Det vanliga är att den som äger lägenheten och därmed gynnas av en prisökning av bostaden, också är den som står för räntor och amortering löpnade. Däremot andra utgifter som ex avgift, el, försäkringar, är utgifter som man delar på. Det kan även vara lämpligt att dessa utgifter delas upp procentuellt baserat på inkomst, så att den som har högst lön även står för den större delen av utgifterna. Jag måste även rekommendera att ni ser över samboavtal när ni nu flyttat ihop.//Jennie
Fråga: Hej. Jag har en del pengar som jag nu vill inflationssäkra. Vad tycker ni är det bästa sättet?
Svar: Hej, det finns idag inga bra sätt att inflationssäkra ditt kapital utan att ta risk på det. Dvs, du behöver investara på börsen för att öka sannolikheten till avkastning som överstiger inflationen som idag är hög. Du ska dock investera enbart om du har en längre placeringshorisont, dvs att du inte behöver pengarna de närmaste åren.//Jennie
Fråga: Vilken typ av aktier eller bransch är lämpligt att investera i med tanke på börsnedgången?
Svar: Hej Hans! I grunden är vår rekommendation alltid att ha en bred portfölj med global riskspridning. Sedan kan man göra justeringar på toppen utifrån förväntningar på räntor, konjunktur, etc. När det är turbulent brukar så kallade defensiva bolag klara sig bättre, t ex dagligvaror, telekom, hälsovård. I dagsläget ser risken för en lågkonjunktur ut att vara väldigt liten, vilket betyder att börsen bör stabliseras. Mvh, Maria
Fråga: Skall jag sälja amerikanska fonder? Hur stor är risken med europeiska fonder pga Ukrainakrisen?
Svar: Hej Ulla-Britta! USA utgör ca 60 procent av ett världsindex så amerikanska fonder bör utgöra en relativt stor del av portföljen. USA-börsen har tagit en del stryk när räntorna stigit eftersom andelen tillväxtbolag är hög, men amerikanska bolag är väldigt lönsamma och har en hög vinsttillväxt. När det gäller Europa så är risken svår att kvantifiera, och jag tycker inte att du t ex ska undvika europeiska aktier på grund av konflikten mellan Ryssland och Ukraina. Mvh, Maria